数十亿美元的比特币ATM业务为何缺少中国市场？

在比特币的世界里，中国人被认为是最早的开拓者。 无论是交易所、矿机、矿池还是钱包，嗅觉敏锐的中国投资者都紧随其后。

然而，在同样暴利的比特币领域，中国人寥寥无几。

这个领域就是现在价值数十亿美元的比特币 ATM 市场。

2013年10月29日，全球首台比特币ATM机出现在加拿大温哥华的Waves咖啡店，这台机器在国内并不多见，在全球拥有3000多个取款点。

事实上，早在2013年比特币ATM出现之前，国外就有研究机构通过比特币的价格走势预测：比特币ATM是一个超过10亿美元的蓝海市场。

制造和拥有这些设备的厂商，经过五年的发展，终于成为比特币领域与矿机、交易所并驾齐驱的第三方力量。

今天，31QU将通过Lamassu和Robocoin厂商的成长史，来回顾一下全球比特币ATM机的发展史。

Robocoin 首台商业 ATM 的诞生

时间回到2013年10月29日，当时一台价值约18500元的ATM出现在温哥华市中心的一家咖啡店。

虽然是ATM，但这种奇怪的机器不支持世界上任何银行账户，只允许人们用现金兑换比特币或用比特币兑换现金。

据介绍，这台ATM由美国内华达州的Robocoin公司制造，这家美国ATM制造公司选择加拿大温哥华推出全球首台比特币ATM机并非巧合。

据购买该机器的温哥华 Waves 咖啡店联合创始人 Mitchell Demeter 介绍，他们成为 Robocoin 的第一位客户主要是因为加拿大对比特币和咖啡店的开放政策。 大厅聚集了当地大部分的比特币交易群。

Demeter曾在接受采访时直言：“我们每周都会在格兰维尔岛（Granville Island）附近的店里进行团队交流香港比特币atm，每次来50到70人，其中有些人真的把它当成投资对象，但有些人只是把它当作一种兴趣。”

Demeter之所以成为比特币爱好者，允许在自己的咖啡店进行比特币兑换，是因为在2013年3月，他花了5000加元购买了比特币。 这笔“不太重要”的投资，没过多久就为他带来了3倍的回报。

那时，得墨忒耳疯狂地爱上了比特币，并为之购买了世界上第一台比特币ATM机，让更多的人接触到这个让他疯狂的新生事物。

2013年12月，随着比特币创下1200美元的历史新高，越来越多的比特币ATM厂商开始涌入这个不成熟的市场。 面对新的竞争，比特币 ATM 机的先驱 Robocoin 正在节节败退。

2015年7月28日，据CNN统计，当时市场上排名前五的比特币ATM机厂商分别是：Lamassu、BitAccess、Genesis Coin、Skyhook和General Bytes。 先锋Robocoin公司的市场份额不到6%。

2015年面对比特币的走弱，Robocoin开始意识到比特币ATM可能不是一门好生意。 于是在2016年1月，Robocoin主动对外宣布：Robocoin将于2016年2月25日关闭所有与比特币相关的ATM服务。

在 Robocoin 宣布退出市场后不久，当时另一家比特币 ATM 制造商 CoinOutlet 的首席执行官 Eric Grill 公开表示：“Robocoin 的错误在于他们的机器一直没有受到社区的欢迎。他们让运营商与竞争对手竞争他们签署了不公平的合同并增加了客户的额外费用”。

Lamassu的成长史，ATM的市场大战

事实上，比特币历史上第一台比特币 ATM 是由一对名叫 Zach Harvey 和 Josh 的兄弟创建的。

在制造比特币 ATM 机之前，兄弟俩是新罕布什尔州一家古董吉他店的共同所有人。 2012年初，由于吉他店经营不善，年轻好动的两兄弟开始寻找下一个市场机会。

Zach Harvey 和 Josh 于 2011 年接触到比特币，并允许人们使用比特币在他们的商店购买吉他。 但由于当时的钱包系统并不完善，兄弟二人一直对普通人获取比特币的便捷性存有疑虑。

为了解决这个问题，2013 年 5 月，他们尝试在 eBay 上购买了一些元器件，并组装在一个木箱中，初步制作了一台简单的比特币 ATM 机。

为了验证这个市场的可行性，Zach Harvey 兄弟还在 2013 年 6 月制作完成后，通过新罕布什尔州的一个自由主义论坛，积极向比特币玩家进行了演示。

Zach Harvey 弟兄在 2014 年的一次采访中回忆道：“我们把它带到了新罕布什尔州，并引起人们对机器的关注，当我们看到它的受欢迎程度时，我们决定做点什么。大不了。”

从论坛会议回来，Zach Harvey 兄弟在 2013 年 8 月注册了 Lamassu 公司并开始接受 Lamassu 比特币机器的预订。

由于具有后发优势，Lamassu 在看到 Robocoin 制造的大型比特币 ATM 后，决定从小型单向设备入手。

于是在 2014 年 4 月，Lamassu 推出了第一台比特币 ATM Trofa，只是屏幕更小，并且只允许使用现金购买比特币，不允许比特币兑换现金。

由于设备小，Lamassu 的 ATM 机在官网的售价仅为 6500 美元，与 Robocoin 的 15000 美元机器形成鲜明对比。 低廉的价格让Lamassu一开始就接到了220个订单。

事实证明，在2013年到2016年的三年熊市环境中，Lamassu的设备之所以更便宜，是因为它可以接入更多的比特币钱包、更低的手续费，以及后续软件体验的提升。 并得到了市场的认可。

2015年7月，据CNN统计，Lamassu以30%的市场份额在34家比特币ATM厂商中排名第一。

不过，前期发展顺利的拉玛苏也并非没有自身的困难和挑战。 事实上，随着2015年后比特币价格的回升，比特币ATM机市场最终引来了更强大对手的窥探。

2014 年，在全球拥有 45,300 名员工的传统 ATM 制造商 Genesis Coin 和 General Bytes 进入了比特币 ATM 市场。

基于工厂生产和研发人员实力的差距，Genesis Coin和General Bytes的机器出现在市场上时，因为更好的系统体验和更快的生产效率，获得了比Lamassu更强的市场竞争力。

于是，比特币ATM的世界开始了新一轮的变革。 根据Coin ATM Radar网站的最新信息，目前比特币ATM厂商中，排名前五的公司分别是：Genesis Coin、General Bytes、Lamassu、BitAccess和Coinsource。

不过，与过去极度分散的市场不同，当今全球42家比特币ATM机制造商中，只有Genesis Coin和General Bytes两家公司垄断了比特币ATM机60%以上的市场份额。

另一份报告显示：2017 年，他们在 ATM 机业务中销售了 23 亿美元的设备，是其他制造商销售额的十倍以上。

不难预见，比特币ATM市场正在走向寡头垄断。 即使是昔日的行业龙头拉玛苏，如今也失去了与他们竞争的能力。

比特币 ATM 市场的现状

据Coin ATM Radar统计，在42家比特币ATM机制造商中，共有3921台比特币ATM机被放置在全球77个国家的3631个地点。

其中，美国和加拿大拥有全球最多的比特币ATM机，分别为2337台和678台，占所有地点的83%。

但是，韩国、德国、冰岛等24个国家各只有一台比特币ATM取款机。 其中，中国共有30台比特币ATM机，但其中29台位于香港，另外1台位于香港和香港。 深圳的交界处。

根据Coin ATM Radar提供的信息，比特币ATM市场于2017年1月爆发。其中，2017年ATM机安装数量达到1133台之多香港比特币atm，2018年上半年这一数字更是达到了作为 1,326。

但随着2018年7月之后比特币价格的回落和触底反弹，比特币相关ATM增速明显回落。

然而，尽管比特币投资市场处于熊市，2018 年 10 月每天安装的比特币 ATM 数量仍高达 3.98 台，是 2015 年平均每天 0.48 台的 8 倍多。

疯狂进军的比特币ATM机厂商的利润有3个来源：一是比特币ATM机本身的销售利润； 二是ATM机在服务过程中的手续费； “租金”费用。

因为我们无从知晓每台机器的制造成本，仅根据 COINTELEGRAPH 今年 10 月 18 日的报告，“Genesis 今年前六个月通过 ATM 机花费了 5.5 亿美元之多”以及 Coin ATM Radar 的计算每台ATM机平均手续费8.7%：

Genesis 是全球最大的比特币 ATM 制造商，仅比特币 ATM 手续费一项，半年收入就达 4785 万美元。 而Genesis占据了32.34%的市场份额，因此比特币ATM机行业半年手续费收入约为1.48亿美元（约合10亿人民币），而这还只是比特币ATM机厂商收入的总和。 一个长期可持续的收入来源。

通过这个数据，我们可以大致看到比特币ATM机生产商的利润，但不知道当年放弃这个市场的比特币ATM机创始人Robocoin现在作何感想？

为什么中国没有ATM？

比特币ATM发展近5年，相信很多用户也有一个小疑问一直萦绕在心头。 中国人是全球比特币的重要买家。 为什么中国有五台比特币ATM？ 在多年的发展过程中，能放比特币ATM机的地方少吗？

要回答这个问题，就要从比特币ATM机的作用说起。 美国人和加拿大人之所以仍然选择8.7%手续费下的比特币ATM，而不是优惠更多的各种场外交易平台，主要是因为ATM比特币交易过程完全匿名。

投资者通过比特币ATM机进行交易，整个过程只会采集单一信息——指纹，根本不会输入任何与个人身份相关的内容。 这一特点很适合美国这样重视隐私信息的国家，而中国的网络文化更多是“以隐私换便利”的妥协。

因此，抛开各种政策限制，光是8.7%的手续费就足以成为国人拒绝这类机器的最强理由，更何况在国内便捷支付的加持下，我们不必将“网上银行”变成现金。

在美国，由于大大小小的银行众多，网上便捷的支付标准并不统一。 因此，美国的比特币投资者如果要消费，在“网银”兑现后，往往更容易使用“网银”。

因此，在各种原因的综合支持下，比特币ATM机在交易所和比特币矿池中成为了除国人之外的一个独立生态。 但是，不难预见：未来中国将继续缺席这个市场。